Эмиссия наличных и безналичных денег. Механизм действия банковского мультипликатора.
Эмиссия наличных денег – конституционная функция ЦБ. Денежная эмиссия осуществляется исключительно ЦБ РФ, введение и эмиссия других денег в РФ не допускаются. ЦБ – эмиссионный банк. Главное его назначение – создать условия для функционирования денежно-кредитной и финансовой систем общества. ЦБ осуществляет эмиссию наличных денег и организует их обращение в соответствии с потребностями товарно-денежного оборота. Политические условия подталкивают государство к попыткам решить фин. проблемы за счет печатания денег. Это чрезвычайно болезненный путь для населения страны, которое в первую очередь испытывает на себе последствия эмиссии необеспеченных денег, приводящей к росту цен. Решению фин. вопросов властей за счет содержимого кошельков населения может помешать только независимость ЦБ – его право монополии на эмиссию денег.
Наряду с наличными деньгами в экономике, в значительно больших масштабах, используются безналичные деньги, т.е. записи на счетах. Они ускоряют и упрощают платежи и расчеты. Рост безналичных денег в определенной мере контролируется ЦБ. Однако, в отличие от эмиссии наличных, проведение которой всецело зависит от решения ЦБ, денежное обращение происходит в силу многих объективных причин, порой независящих от ЦБ. Объемы и скорость обращения, мотивация сделок – это не случайность и не юридический закон, а суммированные потребности общества и его граждан. ЦБ регулирует безналичное денежное обращение, что выражается в установлении порядка и правил осуществления безналичных расчетов.
Банковский мультипликатор – это процесс многократного увеличения (мультипликации) остатков на депозитных счетах в коммерческих банках в результате их перевода их одного банка в другой. Благодаря действию банковского мультипликатора происходит расширение депозитов, путем многократного увеличения любых новых резервов, получаемых банковской системой. Т.е. банковский мультипликатор определяет зависимость между суммой резервов, которые банки обязаны хранить на счете в ЦБ, свободными резервами их кредитных операций и банковскими депозитами. величина коэффициента банковского мультипликатора обратно пропорциональна норме обязательных резервов.
Коэффициент мультипликатора показывает во сколько раз, образовавшаяся на депозитном счете денежная масса, превышает величину первоначального депозита. Процесс мультипликации непрерывен, т.е. коэффициент мультипликации рассчитывается за определенный период времени.